Filippo Sona, Managing Director, Global Hospitality, Drees & Sommer

Research from Drees & Sommer’s global hospitality team predicts a 7% increase in Riyadh’s hotel occupancy and 3% increase in RevPAR in 2019; A 26% increase in the capital’s hotel room supply is forecasted by 2020.

Research from Drees & Sommer’s specialised global hospitality team has identified Riyadh’s three-star market as the best opportunity for growth as the capital undergoes a period of rapid economic diversification with the introduction of a myriad of attractions, theme parks, sporting events and concerts.

Commenting on the research, titled Drees & Sommer Market Cockpit – Riyadh Midscale/Upscale Hotels Market 2019, Managing Director of Drees & Sommer’s Global Hospitality division, Filippo Sona, said: “The Saudi tourism market has witnessed promising growth in recent years, particularly in domestic tourism and of course religious tourism.

“In Riyadh specifically, the government is undertaking a US$23 billion beautification project which will incorporate green spaces, recreational areas and art installations to improve the quality of life for residents but to also prepare the capital for a more diversified tourism offering.”

Several high-profile sporting events have underscored Riyadh’s reputation as a sports and entertainment destination in recent years. The ABB FIA Formula E Championship’s inaugural event took place in the historic surrounds of Ad Diriyah in 2018 and will return later this year with a crowd of 100,000 people expected. The capital also hosted some of WWE’s biggest stars during the Crown Jewel event, held in November 2018.

“The three-star market will only account for approximately 19% of the total hotel market in 2019, and an estimated 17% in 2020. Therefore, developing this segment could have the potential to return the greatest success for developers and the capital’s long-term tourism growth aspirations by attracting budget-conscious guests and families,” added Sona.

The research also revealed Riyadh’s hotel market witnessed growth in revenue per available room (RevPAR) and occupancy of 7% and 3% respectively this year, with an anticipated 4,500 keys expected to be delivered across three-, four- and five-star accommodation by 2020. This takes the total to 21,573 in the capital, from a base of 17,073 in 2018, a 26% increase.

The luxury segment continues to dominate the bulk of nventory coming online, the room count for the five-star market in Riyadh accounted for 43% of total rooms in 2018 with 7,243, this figure is expected to increase by 11% to 8,042 in 2019 and by 19% in 2020 to 9,584. In the four-star market, the total key count is expected to top 7,522 this year and 8,265 in 2020, a 10% increase.

Average daily rates (ADR) are also predicted to become more resilient, with 2019 anticipated to return a 1% increase year-on-year, although a larger hotel room inventory could put downward pressure on rates.

“In order to absorb ADR decline and preserve profitability, there is a greater need for clustering by international operators or groups of private hotels. This will help with HR and accounting savings, as well as food and beverage costs, for example,” added Sona.

Looking to the future, the research paper outlines several ways Riyadh could attract a range of new visitors by diversifying its offering from corporate visitors and government. Examples include focusing on emerging markets like China and India, reducing the dependence on local markets and religious tourism and also by developing the quality and diversifying the F&B offering by introducing superior food and service standards.

Drees & Sommer commenced operations in the Middle East in 2003 by providing innovative solutions to the region’s real estate and hospitality sectors. Globally, the company has developed an impressive track record since it was established nearly 50 years ago and has delivered an extensive portfolio of world-class developments around the world including Dubai, Abu Dhabi, Ras Al Khaimah, Riyadh, Jeddah as well the UK, Germany and Switzerland, amongst others.

Drees & Sommer

قطاع الفنادق المتوسطة في “الرياض” يمنح المطورين فرصاً هائلة للنمو حسب خبراء “دريس آند سومر”

دبي، 30 يوليو 2019: أشارت الدراسة الصادرة عن قسم الضيافة العالمي في شركة دريس آند سومر أن قطاع الفنادق متوسطة المستوى من فئة الثلاث نجوم في مدينة الرياض يقود فرص النمو الرئيسية في القطاع الفندقي في العاصمة السعودية التي تشهد تنوعاً اقتصادياً متسارعاً يتجسد من خلال زيادة عدد مناطق الجذب السياحي ومدن الترفيه بشكلٍ غير مسبوق، فضلاً عن إقامة الفعاليات الرياضية والحفلات الموسيقية.

وفي معرض تعليقه على هذه الدراسة التي حملت عنوان: “دراسة دريس آند سومر للقطاع الفندقي في الرياض 2019- فئة الفنادق المتوسطة والفاخرة”، قال فيليبو سونا، المدير الإداري لقسم الضيافة العالمي في دريس آند سومر: “شهد القطاع السياحي في المملكة العربية السعودية نمواً ملحوظاً في السنوات الأخيرة، خصوصاً على مستوى السياحة الداخلية وبالطبع السياحة الدينية أيضاً.

“ففي الرياض على وجه التحديد، تعتزم الحكومة ضخ 23 مليار دولار أمريكي لتحديث وتجميل المدينة ويشمل ذلك إضافة المزيد من المسطحات الخضراء وإنشاء المناطق الترفيهية وبناء المشاريع العمرانية الحديثة، بهدف تحسين جودة حياة السكان وتعزيز المقومات السياحية للعاصمة وجعلها أكثر تنوعاً”.

وعلى مدى السنوات القليلة الماضية، رسخت العاصمة السعودية مكانتها كوجهة بارزة لاستضافة الفعاليات الرياضية والترفيهية العالمية، لعل أبرزها جائزة سباقات “فورمولا إي” في منطقة الدرعية التاريخية عام 2018، والتي ستعود في وقتٍ لاحق من العام الحالي مع توقعات بحضور نحو 100,000 متفرج لهذه السباقات. كما استضافت الرياض أبرز نجوم المصارعة الحرة العالمية الترفيهية “دبليو دبليو إي” وأكثرهم شهرةً من خلال عرض “كراون جويل” الذي أقيم في شهر نوفمبر 2018.

وأضاف سونا قائلاً: “لن يشكل قطاع الفنادق المتوسطة من فئة الثلاث نجوم سوى 19% من إجمالي حجم السوق عام 2019، ونحو 17% عام 2020. لذا فهي فرصة أمام المطورين والمستثمرين لتحقيق أكبر قدر من النجاح عبر الاستثمار في هذه الفئة من الفنادق على المدى البعيد، لاسيما وأنها تشهد إقبالاً متزايداً من قبل شريحة واسعة من السياح والعائلات ذات الميزانية المحدودة”.

وفي السياق ذاته، كشفت الدراسة أن القطاع الفندقي في الرياض قد شهد نمواً في العائد على الغرف المتاحة ونسب الإشغال بواقع 7% و3% على التوالي هذا العام. كما أشارت إلى أنه من المتوقع تسليم 4,500 غرفة فندقية من فئات الثلاث والأربع والخمس نجوم بحلول عام 2020، هو ما يرفع إجمالي عدد الغرف الفندقية في العاصمة إلى 21,573 غرفة مقارنةً مع 17,073 غرفة عام 2018، أي بزيادة قدرها 26%.

ويواصل قطاع الفنادق الفاخرة بدوره الاستحواذ على الجزء الأكبر من المعروض على الإنترنت، حيث بلغ عدد الغرف الفندقية من فئة الخمس نجوم في الرياض 7,243 غرفة عام 2018 أي ما نسبته 43% من حجم السوق، ومن المتوقع أن يرتفع هذا الرقم إلى 8,042 غرفة بزيادة قدرها 11% عام 2019، كما سيواصل الصعود بنسبة 19٪ عام 2020 ليستقر عند 9,584 غرفة من فئة الخمس نجوم. أما الغرف في فنادق الأربع نجوم، فمن المتوقع أن يصل عددها إلى 7,522 غرفة هذا العام، مع ارتفاع نسبته 10% عام 2020 ليصل إجمالي عدد الغرف من هذه الفئة إلى 8,265 غرفة.

ومن المتوقع أيضاً أن يصبح متوسط السعر اليومي للغرفة الفندقية أكثر مرونةً مع زيادة بنسبة 1% على أساس سنوي عام 2019، وذلك بالرغم من الضغوطات التي قد يشكلها مخزون الغرف الفندقية ذات المساحة الأكبر على متوسط الأسعار.

واختتم سونا بالقول: “من أجل استيعاب انخفاض متوسط السعر اليومي للغرف الفندقية والحفاظ على الربحية، هناك حاجة أكبر للتكتل والتعاون من قبل المشغلين الدوليين أو مجموعات الفنادق الخاصة، وهو ما سيساعد على سبيل المثال أقسام الموارد البشرية والمحاسبة على توفير النفقات، ويقلل من تكاليف المأكولات والمشروبات في الفنادق”.

بالنظر إلى المستقبل، تتطرق الورقة البحثية إلى أن الرياض قادرة عن جذب المزيد من الزوار من خلال تنويع عروضها والتركيز على الزوار من الشركات والمؤسسات الحكومية، وذلك عبر استهداف الأسواق الناشئة مثل الصين والهند، وعدم الاعتماد فقط على الأسواق المحلية والسياحة الدينية، بالإضافة إلى تحسين جودة الخدمات وتنويع عروض المأكولات والمشروبات.

بدأت شركة “دريس آند سومر” عملياتها في منطقة الشرق الأوسط عام 2003 من خلال توفير حلول وخدمات مبتكرة في قطاعي العقارات والضيافة. أما على الصعيد العالمي، فتمتلك الشركة سجلاً حافلاً بالنجاحات والإنجازات منذ تأسيسها قبل قرابة 50 عاماً. وتستفيد الشركة من محفظتها الواسعة لتقديم أفضل وأرقى الخدمات في جميع أنحاء العالم من ضمنها دبي وأبوظبي ورأس الخيمة والرياض وجدة والمملكة المتحدة وألمانيا وسويسرا وغيرها من الدول الأخرى.